订单排到明年！储能电芯“一芯难求”，概念股集体大涨

财联社9月29日讯，今日储能概念反复活跃，截至发稿，万润新能、科陆电子涨停，海博思创、湖南裕能涨超10%股票行业资讯，艾罗能源、科林电气、横店东磁、和顺电气等跟涨。ETF方面，储能电池ETF涨超4%。

据国家发改委、国家能源局近日发布的《新型储能规模化建设专项行动方案(2025—2027年)》提出的目标，到2027年，中国新型储能装机规模将达到1.8亿千瓦以上，这将拉动新增项目投资约2500亿元。新型储能技术路线仍以锂离子电池储能为主，各类技术路线及应用场景进一步丰富，培育一批试点应用项目，打造一批典型应用场景。

中信证券指出，上述目标意味着至2027年国内新型储能装机规模翻倍。虽该目标在量级上与市场此前预测接近，但方案的印发在实质上将“市场预测”转变为“政策目标底线”，预测实际装机大概率将超过政策目标。基于此，中信证券上调2025—2027年国内储能装机预测至140GW、190GW、230GW。

值得一提的是，今年上半年，国内的储能市场维持着较高的景气度。据中关村储能产业技术联盟(CNESA)数据，截至2025年上半年，中国新增投运新型储能项目56.12GWh，同比增长68%。

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刚刚过去的8月，国内的储能市场招标规模同比增长超500%。据行业机构寻熵研究院统计，2025年8月，国内储能市场共计完成25.8GW/69.4GWh储能系统(GW为功率单位，GWh为容量单位)和含设备的EPC总承包招标工作，同比分别增长522%/517%。

中信建投研报指出，今年以来国内储能需求超预期，核心驱动在于新能源全面入市推动峰谷电价差拉大，加上容量电价政策出台，推动储能IRR提升。储能需求驱动力快速由新能源强制配储转向经济性驱动。海外市场，美国以外市场需求维持高速增长，“大而美”法案核心限制2026年后开工项目，预计装机端需求影响有限。锂电方面，储能需求超预期带来的产业链量利齐升逻辑持续兑现。